Banco Paulista vs Zili: qual melhor home equity em 2026?

TL;DR: Banco Paulista vence em volume (aceita imóveis até R$ 20M) e prazo (até 240 meses). Zili vence em agilidade digital (aprovação em 48h via app) e aceita sem comprovação de renda. Para empresários com imóvel de alto valor, Paulista. Para autônomos que precisam de velocidade, Zili. Tabela comparativa completa abaixo.

Gabrielle Aksenen — Especialista em Home Equity · Cofundadora Solva · 8 anos no mercado
Gabi acompanha cada operação Solva pessoalmente. 8 anos no mercado, mais de R$ 200 milhões intermediados em 22 bancos parceiros.

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Tabela comparativa (resposta rápida)

Fontes: Site oficial Banco Paulista, Site oficial Zili, dados atualizados set/2025.

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Como o Banco Paulista funciona (mecanismo)

Banco Paulista opera home equity pelo modelo tradicional de banco médio: agências físicas em São Paulo e Rio, relacionamento via gerente, análise de crédito manual com mesa própria. Fundado em 1959, tem R$ 12,3 bilhões em ativos (BACEN, dez/2024).

O diferencial está no teto alto: aceita imóveis até R$ 20 milhões, LTV de 60%, prazo até 240 meses. A análise é conservadora — exige comprovação de renda formal (IRPF + holerite/pró-labore últimos 3 meses), certidões negativas, avaliação presencial do imóvel por engenheiro credenciado. Tempo médio de aprovação: 7-10 dias úteis após entrega completa de documentos.

A taxa parte de 0,89% ao mês + IPCA, condição aplicável a perfis AAA (score alto, imóvel em zona nobre, renda compatível). Na prática, a taxa média contratada gira em torno de 1,15%-1,35% a.m. + IPCA, conforme dados internos do banco (set/2025).

Por que funciona assim: Banco médio tradicional compete com bancões pelo ticket alto. Não tem escala digital da Zili, compensa com teto maior e relacionamento humano — gerente acompanha do início ao fim.

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Como a Zili funciona (mecanismo)

Zili é SCD (Sociedade de Crédito Direto) autorizada pelo BACEN desde 2021, 100% digital. Não tem agências. Opera via app iOS/Android + plataforma web. Total intermediado: R$ 380 milhões desde fundação (dado público jan/2025).

O diferencial está na velocidade e flexibilidade documental: aceita sem comprovação de renda (analisa pelo CPF + histórico bancário via Open Finance), aceita imóvel com até 40% de financiamento ativo, análise automatizada via engine próprio. Aprovação em 48-72 horas após upload de docs no app.

LTV máximo é 50% (vs 60% Paulista), teto do imóvel é R$ 5 milhões (vs R$ 20M Paulista), prazo máximo 180 meses (vs 240 Paulista). Taxa parte de 0,99% a.m. + IPCA, média contratada 1,25%-1,45% a.m. + IPCA (site oficial Zili, out/2025).

A avaliação do imóvel é híbrida: usa AVMs (modelos automatizados) cruzados com FipeZap + base própria. Se o valor for limítrofe, pede vistoria presencial via parceiro terceirizado.

Por que funciona assim: Fintech SCD compete com bancos tradicionais pela agilidade. Sacrifica ticket alto (R$ 5M vs R$ 20M) pra ganhar volume em imóveis mid-range (R$ 800k-R$ 3M), que são 70% do mercado paulista segundo FipeZap.

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Cenário 1 — quem se beneficia mais com Banco Paulista

Persona: João, 52 anos, empresário de transportes, dono de sobrado em Higienópolis (SP) avaliado em R$ 8,5 milhões, quitado. Precisa de R$ 4 milhões pra comprar frota de caminhões. Renda comprovada via pró-labore R$ 180 mil/mês.

Com Banco Paulista:

• LTV 60% = até R$ 5,1 milhões liberados (João pede R$ 4M, dentro)
• Taxa negociada: 1,05% a.m. + IPCA (perfil AAA, imóvel premium)
• Prazo: 180 meses
• Parcela inicial: R$ 42.000 (IPCA 4% a.a. projetado)
• Total pago em 15 anos: R$ 7,56 milhões
• Análise: 8 dias úteis, gerente presencial em SP

Com Zili:

• LTV 50% = até R$ 4,25 milhões (João pede R$ 4M, dentro POR POUCO)
• Problema: imóvel de R$ 8,5M está acima do teto Zili (R$ 5M). Operação recusada automaticamente.

Vencedor: Banco Paulista. Zili nem aprova imóveis acima de R$ 5 milhões, mesmo que o crédito solicitado seja menor. João não tem escolha — ou vai pro Paulista, ou pros bancões (Itaú/Bradesco/Santander), ou pra Creditas (que aceita até R$ 10M).

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Cenário 2 — quem se beneficia mais com Zili

Persona: Mariana, 38 anos, designer freelancer, apartamento em Perdizes (SP) avaliado em R$ 1,2 milhão, com R$ 280 mil ainda financiados (77% quitado). Precisa de R$ 400 mil pra reformar e abrir estúdio. Renda variável mensal R$ 15-25 mil (sem IRPF completo, trabalha via PJ MEI).

Com Zili:

• Aceita imóvel financiado (280k são 23% do valor, dentro do limite 40%)
• Aceita sem comprovação de renda formal (analisa via Open Finance)
• LTV 50% sobre valor líquido: (R$ 1,2M - R$ 280k) × 50% = R$ 460 mil disponíveis
• Mariana pede R$ 400k → aprovado
• Taxa: 1,32% a.m. + IPCA (perfil B+, renda não-formal)
• Prazo: 120 meses
• Parcela inicial: R$ 5.280
• Total pago em 10 anos: R$ 633.600
• Aprovação: 48 horas após upload de docs no app

Com Banco Paulista:

• Problema 1: não aceita imóvel financiado. Mariana teria que quitar os R$ 280k antes (ela não tem esse dinheiro).
• Problema 2: mesmo que quitasse, exige comprovação de renda formal. Mariana não tem IRPF dos últimos 3 anos com renda declarada compatível (MEI declara faturamento, não renda líquida pessoal).
• Resultado: operação recusada na pré-análise.

Vencedor: Zili. Banco Paulista não opera com perfil freelancer sem comprovação formal + imóvel financiado. Mariana ou vai pra Zili, ou tem que quitar o financiamento antes (inviável).

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O que NENHUM dos dois resolve bem

1. Imóvel rural
Nem Paulista nem Zili aceitam imóvel rural como garantia. Precisa de CPR (Cédula de Produto Rural) ou linha agrícola específica (Banco do Brasil, Sicredi, cooperativas). Home equity urbano não serve.

2. Imóvel em litígio/inventário
Ambos exigem matrícula limpa. Se o imóvel está em inventário (sem partilha finalizada) ou tem penhora/arresto judicial, operação travada. Solução: resolver o litígio antes ou usar outro imóvel como garantia.

3. Cobertura de dívidas de alto custo (acima de 15% a.m.)
Paulista e Zili liberam pra "livre uso", mas nenhum faz análise otimizada de portabilidade de dívidas. Se você tem R$ 200k no cartão a 15% a.m., tecnicamente pode usar o home equity pra quitar, mas o banco não vai te AVISAR disso proativamente. Você tem que pedir.

4. Prazo ultra-longo (acima de 20 anos)
Paulista vai até 240 meses (20 anos). Zili até 180 (15 anos). Se você quer esticar pra 25-30 anos (diminuir parcela ao máximo), nenhum dos dois atende. Só Itaú e Bradesco vão até 360 meses em condições específicas.

5. Garantia cruzada (múltiplos imóveis)
Se você tem 3 apartamentos e quer somar os valores pra liberar crédito maior, Paulista até analisa caso a caso (via gerente), mas Zili não opera assim — é 1 imóvel = 1 contrato. Pra estruturas complexas, bancões têm mesa corporativa dedicada.

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O ponto cego desse comparativo

O problema desse comparativo — e de todos os "X vs Y" que você vê por aí — é que ele assume que suas únicas opções são Banco Paulista OU Zili.

Na realidade, existem 22 instituições operando home equity no Brasil em 2026: 3 bancões, 5 bancos médios, 12 fintechs/SCDs, 2 cooperativas (dados ABECIP, jan/2026). Paulista e Zili são apenas 2 delas.

Exemplo concreto: voltando ao João (empresário, imóvel R$ 8,5M). Vimos que Paulista aprova e Zili recusa. Mas e a Creditas? Aceita imóveis até R$ 10M, LTV 70%, taxa competitiva com Paulista (0,91% a.m. + IPCA em set/2025). E o Daycoval? Vai até R$ 15M, taxa 1,12% a.m. + IPCA. João pode estar escolhendo entre Paulista e Zili quando existe uma terceira opção que bate os dois.

É aí que entra o mecanismo da Solva: você simula UMA vez, recebe propostas reais dos 22 bancos parceiros em 24 horas, compara lado a lado. Sem precisar abrir 22 processos manuais. A Solva não é banco — é o lugar onde você COMPARA todos de vez, com curadoria humana via WhatsApp pra tirar dúvida.

Não estou dizendo que Paulista ou Zili são ruins. Estou dizendo que **comparar só 2